持续强烈看好手机卫星直连【附股】手机卫星直连近期市场表现超预期，持续重点推荐！产业趋势：我认为6G=地面网络（基础支撑）+卫星宽带（实现“光纤上天”）+手机直连（实现“基站上天”），手机直连作为重要的C端应用场景，将引领6G通信发展。苹果/华为/荣耀等公司目前已推出支持卫星通讯的手机，我预计未来低轨卫星将大幅提升手机卫星通信的使用体验，行业有望迎来全面爆发。量：国产芯片需求6-7亿颗。国内品牌预计未来都会搭载（6亿部一年），未来苹果三星在中国市场如果使用国产卫星预计也有机会搭载。价：消费级手机端单机50+元，星网一代星配套的终端产品为体系内应用，价格是消费级的很多倍。手机端标的梳理：（电科芯片）： 手机端基带领先，背靠电科集团，旗下西南集成在星端/手机端均有产品，最新产品基带射频一体化SoC在荣耀Magic8RSR搭载（华力创通）： 手机端基带领先，单机约20元，产品在高可靠市场竞争力强（海格通信）： 手机端射频领先，单机约20元，在手机/星上均有较大份额（国博电子）： 手机端PA领先，单机约12元，更大价值量在星端，是卫星核心标的（蓝盾光电）： 持有星思半导体5.09%股权，星思在25年5月的新产品，打通全球首次基于5G NTN标准的手机直连卫星高清视频通话。
